Harga bahan mentah telah melonjak, dan industri: kenderaan tenaga baru di bawah 200,000, menjual satu dan kehilangan satu

Tanpa diduga, kenderaan tenaga baru gemar "meningkatkan harga minyak", tetapi mereka tidak dapat melepaskan diri dari "jadual elemen berkala".

Terjejas oleh konflik Rusia-Ukraine dan operasi modal, harga logam nikel telah melonjak baru-baru ini, sekali menembusi tanda $100,000/tan.

Harga nikel di Bursa Logam London (LME) meningkat 250% dalam dua hari dagangan. Niaga hadapan nikel Shanghai juga meningkat dengan had harian untuk tiga hari dagangan berturut-turut, dengan kenaikan 12%, 15%, dan 17% dari 7 hingga 9 Mac.

Mendengar berita ini, selain daripada "leeks" baris pertama, perkara yang paling membimbangkan adalah orang-orang besar kenderaan tenaga baru.

Seperti yang kita semua tahu, nikel, sebagai bahan mentah utama bateri litium ternary, harganya tinggi.

Peningkatan harga yang tidak dijangka ini, ditambah dengan "lonjakan fenomenal" sebelumnya dalam harga cip, litium dan kobalt, bukan sahaja meletihkan keupayaan menyelesaikan kos keseluruhan rantaian industri kenderaan tenaga baru, tetapi juga menjadikannya lebih buruk untuk pasaran terminal.

Bagi syarikat kereta, ini juga menimbulkan banyak soalan.

Adakah harga kereta baru akan naik? Bagaimana untuk naik? Bolehkah kelebihan "keberkesanan kos" kenderaan elektrik berharga rendah dikekalkan? Bagaimana untuk mengekalkan?

Dengan kesan negatif daripada penapaian "demon nikel" yang melambung tinggi, syarikat kereta tradisional dan pengeluar kereta baru akan terus menghadapi percanggahan antara kos dan kesukaran menyesuaikan pasaran akhir.

(1) "Dilemma" antara "kenaikan harga" dan "pemotongan darah"

Keadaan makro akan mencetuskan turun naik harga dalam jangka pendek, tetapi dalam analisis akhir, jangkaan kenaikan harga nikel juga bergantung kepada hubungan antara bekalan dan permintaan.

Menurut Electric Star, inventori nikel global semasa sudah sangat rendah. Sejak April tahun lepas, inventori nikel di gudang berdaftar LME telah menurun hampir 70% kepada 83,328 tan.

Inventori yang rendah telah memburukkan lagi lonjakan harga, dengan harga nikel LME meningkat 76% sejak awal tahun ini.

Kenaikan mendadak dalam harga nikel telah membawa "letupan" kos bateri.

Menurut anggaran agensi, harga nikel telah meningkat daripada US$20,000 kepada US$50,000, dan kos bahan mentah nikel untuk bateri 60kwh telah meningkat kira-kira 10,000 yuan.

Mengambil Tesla Model 3 sebagai contoh, kos pek bateri nikel tinggi 80KWh akan meningkat sekurang-kurangnya 20,000 yuan.

Ini masih Tesla Model 3 pertengahan ke tinggi. Bagi Musk, yang pandai mengawal kos, terdapat "kaedah bantuan" yang lain.

Tetapi untuk kenderaan elektrik kos rendah dengan margin keuntungan yang lebih kecil, walaupun peningkatan 10,000 yuan dalam kos bateri tidak dapat ditanggung.

Sama seperti Wuling Hongguang Mini EV, keseluruhan kenderaan akan dijual dengan harga lebih daripada 30,000 yuan.

Oleh itu, bagi syarikat kereta tenaga baru, jika mereka menegaskan laluan litium ternary, hasil langsung adalah bahawa mereka akan sama ada "meningkatkan harga" untuk memindahkan kos, atau "dengan enggan" menyerahkan keuntungan.

Sama ada cara, ia sudah pasti tidak mampan.

Sudah tentu, syarikat kereta mempunyai pilihan lain, iaitu menggunakan bateri fosfat besi litium kos rendah.

Bateri ini menggunakan fosfat besi dan tidak memerlukan nikel.

Walaupun kaedah ini dapat menjimatkan kos tertentu (lithium carbonate juga meningkat harga), terdapat juga beberapa kekurangan prestasi.

Pertama sekali, ketumpatan tenaga agak rendah, dan kedua, prestasi suhu rendah adalah miskin, dan pengurangan hayat bateri juga jelas, dan pengguna mungkin tidak membayar bil.

Tidak sukar untuk melihat bahawa litium ternari dan litium besi fosfat masing-masing mempunyai kelebihan dan kekurangan tertentu, tetapi dalam konteks harga nikel yang melambung tinggi, ini telah menyebabkan "dilema" bagi syarikat kenderaan tenaga baru dalam pemilihan laluan.